(하락 100% 방어 ETF 소개) 저는 달러가 없고 가지고 있을 생각이 없습니다.

커뮤니티에 있으면 주식이 0%고 달러로 100%보유하고 있다는 분들을 봅니다.
저는 그런 글을 보면 달러가 매우 아깝다고 생각합니다.
저는 달러가 없고 가지고 있을 생각이 없습니다. 하락이 걱정된다고 장기간 달러로 100% 보유하는 것은 제가 생각하기에는 소극적인 투자 부족이라고 생각합니다.

이 글에서는 하락을 방어할 수 있는 ETF를 소개하고자 합니다.
그 중에서도 하락을 100%방어 할 수 있는 ETF를 새롭게 소개하고자 합니다.
원리는 복잡하고 내용이 너무 길어지기 때문에 대부분 생략하겠습니다. 상세한 내용을 알고 싶으신 분들은 관련 블로그 글이 많고 ETF 홈페이지에 상세한 자료들이 있으니 참고하시기 바랍니다.

먼저 아시는 분들도 있겠지만 하락을 방어할 수 있는 ETF로는 버퍼(Buffer) ETF가 있습니다.
innovator 운용사의 버퍼 ETF 리스트입니다.

https://www.innovatoretfs.com/define/etfs/#buffer

Innovator ETFs

하지만 아시는 분 보다는 모르시는 분들이 더 많을 겁니다.
한국에도 ETN 형태로 4개가 상장되어 있습니다. 그 중 하나입니다.

https://finance.naver.com/item/main.naver?code=550066

N2 S&P500 버퍼10% 9월 ETN - 네이버페이 증권 : 네이버페이 증권

버퍼 ETF는 시작 날짜의 주가를 기준으로 1년 뒤에 시작 주가에서 정해진 하락%를 방어하는 상품입니다.
아래 그림은 9% 버퍼 ETF의 설명입니다.

1년뒤에 주가가 -9% ~ 0% 하락했으면 이 ETF는 주가 하락을 방어하여 손해가 0%가 됩니다.
-9%가 넘으면 하락-9% 만큼이 손실이 됩니다. 19%하락하면 버퍼를 빼면 10%가 손실이 된다는 뜻입니다.

이 버퍼 ETF는 다음 기사 내용과 같이 미국에서 매우 커지고 있는 상품입니다.
"5월 9일 ETF닷컴에 따르면 버퍼형 ETF의 순자산은 지난달 말 기준 약 369억달러(약 50조5530억원)로 1년4개월여 만에 약 160억달러 증가했다. 미국 증시에 상장된 버퍼형 ETF는 161개에 이른다."

이 것이 가능한 이유는 하락 방어가 공짜로 이루어지는 일이 아니기 때문입니다.
대부분의 버퍼 ETF들은 ETF에 투자했을 때 얻을 수 있는 최대 이익이 정해져 있습니다.
대부분의 버퍼 ETF들은 기준이 넘는 초과 수익이 다른 사람이 가져가는 대신의 하락의 일부분을 그 사람이 대신 감당해 주기로 서로 계약을 맺는 것으로 이해하시면 됩니다.

요즘에는 버퍼 ETF에서 한 발 더 나아가 하락을 100%방어할 수 있는 ETF들이 새롭게 인기를 얻고 있습니다.

https://www.innovatoretfs.com/define/etfs/?tickers=aapr,ajan,tjul,ajul,zjul,jajl#buffer

Innovator ETFs

각각 6개월, 1년, 2년 기간의 100% 방어 ETF들입니다. Cap은 이 ETF들을 투자했을 때 얻을 수 있는 최대 이익을 표시한 것입니다. 최대 이익이 제한되는 대신이 이 ETF들은 정해진 기간이 지났을 때 주가 하락을 100% 방어합니다.

이런한 ETF들은 innovator만 출시하는게 아니라서 찾아보시면 다른 회사의 다른 ETF들도 찾아 볼 수 있습니다.

https://www.ishares.com/us/products/337965/ishares-large-cap-max-buffer-jun-etf

iShares Large Cap Max Buffer Jun ETF | MAXJ

100% 방어까지는 필요 없다는 분들을 위해서 90%만 방어하면서 조금 더 많은 이익을 추구하는 ETF도 있습니다.
SFLR과 QFLR입니다. 운용사는 최대 손실이 약 7% ~15% 정도일 것으로 예상하고 있습니다. 매수 시기에 따라서 어느 정도 하락을 방어할지 달라집니다.

https://www.innovatoretfs.com/etf/default.aspx?ticker=qflr

Innovator ETFs

https://www.innovatoretfs.com/etf/default.aspx?ticker=sflr

Innovator ETFs

마무리 하겠습니다.
저는 현재 이러한 하락방어 ETF들을 보유하고 있지는 않지만 이전에 여러가지를 보유를 했습니다.
SFLR를 주로 보유 했습니다.

이 ETF들은 보수적인 투자자 위한 상품이며
동시에 하락이 걱정되어 시드를 달러로 100% 보유할 분들을 위한 상품입니다.
달러 대신 이 ETF들을 보유하면 최대 이익이 정해져 있기는 하지만 주식 상승 수익을 얻을 수는 있습니다.
100% 달러를 보유했다가 예측이 완전히 틀려서 수익을 0 얻는 것 보다는
남들보다 적게 수익을 얻더라고 주식 상승에 어느 정도 동참하는게 더 좋을 겁니다.

지금 이 글에서 언급한 ETF보다 더 다양한 하락 방어 ETF들이 많이 있습니다.
지금 언급된 방식 말고도 다른 방식으로 하락을 방어하기도 합니다.
그러고 하락을 방어하는 정도도 다양하며, 그에 따라 주식 상승에 참여하는 정도도 다 다릅니다.

하락이 걱정되는 보수적인 투자자들은, 달러를 많이 보유하고 있는 투자자들은
이러한 하락 방어 ETF들을 더 깊게 공부해야 됩니다.
하락이 걱정된다고 달러로 들고 있는 것은 제가 생각하기에 너무 소극적이고 너무 투자 노력 부족이라고 생각합니다.
이러한 다양한 투자처가 있는데 기회를 놓치고 있는 것이니깐요.

이 ETF 소개에서 미국에는 이러한 ETF들도 있는 것을 알게 되는 것에서 시작하여 하락 방어 ETF들을 더 깊게 공부해 보시기 바랍니다.